Hello,

Ici Ulysse en direct de Cape Town ! 🇿🇦

3 objectifs pour ce challenge :

1. Comprendre le principe d’une cryptomonnaie et à quoi ça sert.

2. Savoir expliquer simplement ce qu’est la blockchain.

3. Investir ses premiers 1000 €.

En bonus, je vous partagerai :

• mon mindset investisseur en lien avec le minimalisme,

• les outils que j’utilise,

• et la répartition de mon portefeuille (en incluant les cryptomonnaies).

Voyons tout d’abord comment je m’y suis pris en vidéo. Vous y trouverez aussi l’un des plus beaux plans depuis le début de mes voyages : un timelaps d’une cascade de nuage sur la Table Mountain, l’une des 7 nouvelles merveilles de la nature.

N’oubliez pas de vous abonner à la chaîne YouTube pour revoir tous les challenges en vidéo.

J’en profite pour passer un grand merci à Yoann Lopez pour son intervention. 🙏

Si vous souhaitez développer vos finances personnelles, je vous recommande sa newsletter Snowball qui est truffée de bons plans.

En parlant de newsletter, j’ai structuré celle-ci différemment des précédentes afin qu’elle soit la plus claire et accessible possible.

Cryptomonnaie

Avant de se plonger dans l’univers des cryptomonnaies, il est important de comprendre ce qu’est une monnaie (et à quoi ça sert).

Qu’est-ce qu’une monnaie ?

L’auteur de Sapiens, Yuval Noah Harari, décrit la monnaie comme étant tout ce que les gens sont prêts à utiliser pour représenter systématiquement la valeur d'autres choses dans le but d'échanger des biens ou des services.

Avant la monnaie, les Hommes faisaient du troc. L’éleveur échangeait une bête contre des outils fabriqués par le ferronnier.

Ce système comporte deux problèmes majeurs :

1. L’offre et la demande ne coïncident pas toujours : une personne n’est pas intéressée par les objets proposés en échange de sa propre production.

2. La mise en œuvre est complexe, car difficilement divisible : comment scinder un bœuf pour des échanges ?

La monnaie résout ces deux problèmes :

1. À chaque bien ou service à échanger, on fait correspondre une certaine quantité de monnaie.

2. La monnaie peut être scindée en fractions (comme aujourd’hui les euros sont divisés en cents).

Une monnaie doit être transférable, et divisible.

Les premières monnaies, aussi appelées proto-monnaies, pouvaient ainsi prendre la forme de coquillage, ou de sel. Le mot salaire vient d’ailleurs du sel qui servait à payer les légionnaires romains.

En parallèle, d'autres pratiques se développent comme les unités de compte qui existent depuis plus de 2 500 ans.

En Mésopotamie, les premières écritures cunéiformes, sur des tablettes d'argile, révèlent des écritures comptables. Un système de gestion administrative des dettes et des créances se développe en se fondant sur la comparaison de la valeur des produits échangés avec des "valeurs-étalons" connues de tous (quantité donnée de céréales, d'or, ou d'argent).

Égyptiens, Chinois et Azteques développeront des formes similaires d’unités de compte.

Aujourd’hui, les monnaies émises soutenues par des gouvernements (€, $, ¥, …) sont appelées monnaies Fiat ou monnaies fiduciaires (du latin fiducia qui signifie “confiance”).

La monnaie est une croyance. Sa valeur ne réside qu’en la confiance qu’ont les gens envers elle.

Qu’est-ce qu’une cryptomonnaie ?

À la différence d’une monnaie fiat, une cryptomonnaie est entièrement virtuelle, au sens où elle ne s’appuie sur aucun support physique comme les billets ou les pièces.

Selon Wikipedia :

Une cryptomonnaie, dite aussi cryptoactif, cryptodevise, monnaie cryptographique ou encore cybermonnaie, est une monnaie émise de pair à pair, sans nécessité de banque centrale, utilisable au moyen d'un réseau informatique décentralisé.

Dans cette définition, 3 mots-clés méritent plus d’explications :

1. Cryptographie

2. Pair à pair

3. Décentralisation

Le mot cryptographie vient des mots en grec ancien kruptos (κρυπτός) “caché” et graphein (γράφειν) “écrire”. Cette discipline s’attache donc à protéger des messages (assurant confidentialité, authenticité et intégrité).

Le pair à pair est un modèle d'échange en réseau où chaque entité est à la fois client et serveur. Avec mon ordinateur, je peux envoyer des informations à n’importe quel autre membre du réseau, ainsi qu’en recevoir.

La conséquence d’un système pair à pair qui ne repose pas sur une unité centrale pour répartir les informations, c’est la décentralisation.

Une cryptomonnaie est construite sur cet idéal, afin de permettre aux utilisateurs d’échanger directement sans passer par la banque.

Cet affranchissement des intermédiaires dans le monde financier est appelé DeFI, pour “decentralized finance”. Le terme est bien trouvé puisqu’il vient “défier” les institutions traditionnelles.

Pour les très curieux, les types d’applications DeFI sont résumés dans cet article.

Quel est l’intérêt des cryptomonnaies ?

L'idée de la cryptomonnaie est que vous détenez (en partie) votre propre banque.

Les cryptomonnaies sont plus simples à diviser, transporter, stocker et sécuriser que pratiquement toutes les autres formes de monnaie.

En réduisant le nombre d’intermédiaires (plus de banque, ni de Visa/Mastercard, etc…), vous réduisez les frais (souvent cachés).

Les cryptomonnaies n’ont pas de frontières et peuvent être échangées rapidement entre des utilisateurs de part et d’autre de la planète.

De plus, elles ne sont pas saisissables par le gouvernement. Cet affranchissement d’un système centralisé permet également d’avoir le contrôle sur son argent.

En cas d’hyperinflation (comme au Venezuela), vous avez une alternative pour votre argent sans dépendre de ce que le pays décidera pour vous.

Enfin, il est à noter que toutes les cryptomonnaies n’ont pas la vocation de devenir des monnaies en tant que telles.

Chaque cryptomonnaie est la représentante d’une technologie s’appuyant sur la blockchain. Il n’y a donc pas une seule blockchain, mais plusieurs.

Blockchain

Les monnaies n’ont aucune valeur intrinsèque. Leur valeur est le résultat de la confiance des utilisateurs. Celle-ci est placée dans l’État et les Banques centrales pour une monnaie fiat, et dans le système de la blockchain et le consensus de validation pour une cryptomonnaie.

Il y a différents niveaux de compréhension de la blockchain. Explorons les 5 premiers.

Niveau 1

La blockchain sert à créer de la confiance entre deux personnes qui ne se connaissent pas, sans besoin qu'un intermédiaire ne garantisse la bonne foi des deux. On peut dire au revoir au notaire ou au banquier.

Lorsqu’on loue un appartement sur Airbnb, la plateforme joue le rôle de l’intermédiaire, du tiers de confiance. Elle s'assure qu'il n'y a pas d'arnaque, contrôle la bonne réputation du loueur, récupère l'argent, paye une assurance, etc…

Et si on passait plutôt par la blockchain ? On s’adresserait alors directement au loueur, sans intermédiaire, de pair à pair, et la seule chose qui vous protégera mutuellement d'une arnaque, c'est la blockchain.

Niveau 2

Lorsqu’une transaction se produit, elle est inscrite sur une page à l’encre indélébile. Lorsqu’une page est remplie, on obtient un bloc d’informations, qui est ajouté à un livre.

Ce livre, consultable par tous (mais non modifiable), est donc constitué d’une chaîne chronologique de blocs : une blockchain.

Niveau 3

Prenons l’exemple de la blockchain du bitcoin. Elle répertorie toutes les transactions entre les utilisateurs. Une manière simplifiée de la représenter serait :

• Bob a envoyé 3 bitcoins à Paul - signé Bob

• Paul a envoyé 2 bitcoins à Alice - signé Paul

• Alice a envoyé 1 bitcoin à Bob - signé Alice

Imaginons que Pierre, qui n’est pas très honnête, veuille tricher. Il tente d’inscrire dans le registre :

• Jacques a envoyé 3 bitcoins à Pierre

Pour que cette transaction soit définitivement inscrite dans le registre, il faut que Jacques la valide par sa signature (en fait une clé cryptée). Jacques ne signera jamais cette fausse transaction, qui sera alors rejetée.

Niveau 4

Ce registre est détenu par tous les membres du réseau qui travaillent ensemble pour valider les nouveaux blocs.

Pour valider et sécuriser un bloc, ces derniers doivent résoudre de complexes problèmes cryptographiques.

Ces problèmes, qui demandent une force importante de calcul, sont résolus par de puissants ordinateurs qui sont en compétition. On les appelle les “mineurs”.

Le premier à valider un bloc se voit récompenser en recevant des bitcoins. C’est ainsi que de nouveaux bitcoins sont mis sur le marché, et que leur émission est contrôlée.

Lorsqu’un bloc est ajouté à la chaîne, les registres de tous les utilisateurs se mettent à jour.

Niveau 5+

Pour bien comprendre comment fonctionne la blockchain, comment chaque bloc est ajouté, pourquoi ce système est décentralisé, et comment il est sécurisé, Cookie Connecté a réalisé une vidéo ultra-pédagogique.

Comme je ne ferai pas mieux, je vous invite à la regarder pour bien saisir ce qui se passe dans les backstages de la blockchain.

Vous comprendrez ainsi ce qu’est un “hash”, ainsi qu’un “smart contract”.

À noter qu’il serait possible d’aller jusqu’au lvl 100. Ce n’est pas l’objectif de cette newsletter.

Pour aller plus loin, je vous recommande la lecture de cet article afin de bien comprendre le principe du minage, ainsi que la différence entre Proof-of-Work et Proof-of-Stake.

Dans la dernière partie de la newsletter, vous trouverez également plus de ressources.

Investissement

Comment acheter des cryptomonnaies ?

Différentes plateformes permettent de convertir des euros en cryptomonnaies.

Personnellement, j’ai réalisé mes premiers achats avec Coinbase. L’interface est très simple, ce qui est idéal pour débuter.

En passant par ce lien, vous recevrez 10 $ en bitcoin en achetant pour 100 $ de cryptomonnaies sur le site (et moi aussi 🙌).

Les frais de transaction pour l’achat via une carte bancaire sont assez élevés. Il est possible de les réduire en passant par Coinbase Pro (pas besoin de créer un nouveau compte). Si vous devenez sérieux sur vos investissements, je vous invite ensuite à passer sur la version pro.

De plus, Coinbase propose de gagner des cryptomonnaies en suivant les cours expliquant les technologies pour lesquelles elles ont été créées.

Une fois votre compte ouvert, vous aurez un accès spécial pour gagner jusqu’à 50 $ de COMP (pour Compound) en passant par ce lien. Ce protocole permet d’emprunter ou de gagner des intérêts avec vos cryptomonnaies.

Vous aurez également un accès spécial pour gagner jusqu’à 40 $ de XLM (pour Stellar) en passant par ce lien. Ce protocole relie les banques, systèmes de paiement et particuliers en convertissant très rapidement et quasiment sans frais n’importe quelle devise en passant par le XLM.

Vous bénéficierez d’un dernier un accès spécial pour gagner jusqu’à 43 $ de BAND en passant par ce lien. Ce protocole fournit des données réelles aux blockchains telles que l'Ethereum.

Ma stratégie minimaliste

En tant que minimaliste, j’essaie de réduire au maximum mes charges mentales. De fait, j’ai construit une stratégie simple et long terme sans avoir la pression de monitorer tous les jours mes investissements.

Étant digital nomad et sans revenu fixe, j’ai d’abord constitué un matelas équivalent à 1 an de cash pour soutenir mon lifestyle.

Ces 12 mois de sécurité sont répartis en 3 mois sur un compte courant, et 9 mois sur un PEL.

Comme j’ai ouvert mon PEL il y a plus de 8 ans, je peux sortir rapidement l’argent en cas de besoin. En attendant, il continue de me rapporter 2,7 % par an.

Je garde toujours accessible cet argent, en l’indexant sur la moyenne de mes dépenses sur les 6 derniers mois. Si je tape dans mes réserves, je les remplis avant d’investir. Si j’ai du surplus, je l’investis directement.

Mes investissements, chaque mois, se découpent en :

• 70 % d’actions et obligations

• 30 % de cryptomonnaies

Comme je n’ai pas envie de gérer mes investissements au jour le jour, j’utilise Yomoni qui me construit et ajuste automatiquement un portefeuille diversifié.

Avec un profil de risque à 8/10, on y retrouve ~75 % d’actions et ~25 % d’obligations. Voilà la répartition et les performances (net de frais de gestion) depuis que j’ai ouvert mon compte en février 2020 :

Si vous souhaitez utiliser Yomoni, vous recevrez en utilisant le code ULYSSE02 :

• 50 € si le montant minimum investi est 5 000 € (et moi 50 €)

• 150 € si le montant minimum investi est 10 000 € (et moi 100 €)

• 200 € si le montant minimum investi est 20 000 € (et moi 150 €)

• 250 € si le montant minimum investi est 30 000 € (et moi 150 €)

• 300 € si le montant minimum investi est 40 000 €(et moi 150 €)

• 350 € si le montant minimum investi est 50 000 € (et moi 150 €)

Après l’investissement initial, j’ai mis en place la stratégie de Dollar-Cost Averaging (DCA) dont parle Yoann Lopez à la fin de la vidéo.

On voit bien l’impact du covid et la chute nette en mars/avril. J’ai pourtant conservé mes positions et continué d’investir un montant fixe chaque mois. En lissant les risques, j’ai ainsi pu remonter la barre à +11,5 % aujourd’hui.

Yomoni s’occupe de rééquilibrer mon portefeuille régulièrement : c’est le fameux rebalancing dont parle également Yoann.

Pour les cryptomonnaies, j’ai choisi d’investir :

• 55 % sur du Bitcoin

• 35 % sur de l’Ethereum

• 10 % sur de l’Algorand

Les raisons :

• Le Bitcoin est la cryptomonnaie qui a (selon moi) le plus de chance de devenir une référence monétaire internationale.

• L’Ethereum a été conçue pour construire des applications sur sa blockchain. Au plus les gens s’intéresseront aux cryptomonnaies, au plus l’Ethereum sera utilisé pour construire des services.

• L’Algorand est plus récente et embarque une team solide ainsi qu’une technologie basée sur le concept de Pure Proof-of-Stake. En détenant des Algorand, vous touchez automatiquement des intérêts (évalués à ~6 % par an). C’est ce que l’on appelle le stacking.

Sur Coinbase, vous pouvez facilement mettre en place le DCA en programmant des achats tous les mois / 15 jours / semaine / jour. Vous pourrez ainsi lisser la grande volatilité des cryptomonnaies.

Coinbase ne propose pas de rebalancing automatique. Pour mettre en place l’automatisation des achats / ventes, vous pouvez coupler Coinbase Pro (ou son alternative Binance) à Shrimpy.

⚠️ Ma stratégie n’est en aucun cas à répliquer les yeux fermés. Rien ne garantit qu’elle sera gagnante sur le long terme. Nous évoluons tous avec des contraintes différentes. Il est important de comprendre ses investissements et d’être conscient des risques afin de créer sa propre stratégie.

Pour aller plus loin

Nick Szabo est l’un des précurseurs des cryptomonnaies. Pendant plus de 2 h 30, il échange avec Tim Ferriss et Naval Ravikant sur les sujets suivants (liste non-exhaustive) :

• What is Bitcoin, what are cryptocurrencies, and what problem do they solve?

• What is “social scalability?”

• What is Ethereum and what makes it unique? Strengths and weaknesses?

• How will smart contracts actually get adopted or go mainstream?

• What are ICOs (Initial Coin Offerings)?

• Blockchain governance - is there any existential risk?

• “Wet” versus “dry” code

• Pascal’s scams

• Quantum thought

👉 Écouter le podcast

Il va falloir vous accrocher pour suivre la conversation. Si vous réussissez, vous apprendrez une montagne de nouvelles choses sur le monde connecté d’aujourd’hui.

Deux facts avant de terminer :

1. La première cryptomonnaie était le Bitcoin. L'idée fut présentée pour la première fois en novembre 2008 par une personne, ou un groupe de personnes, sous le pseudonyme de Satoshi Nakamoto. En fait, personne ne sait vraiment qui se cache derrière ce nom.

2. Le 22 mai 2010 a eu lieu le premier achat en bitcoin. Laszlo Hanyecz acheta ainsi deux pizzas de chez Papa John’s pour 10 000 Bitcoins. Aujourd’hui, cela représente environ 300 millions d’euros.

Si l’histoire des cryptomonnaies vous intéresse, vous retrouverez toutes les dates importantes dans cet article.

Je vais m’arrêter ici.

Cette newsletter est déjà bien dense et un avion m’attend.

À très vite, au Costa Rica, pour un nouveau challenge,

Ulysse

Le saviez-vous ?

J’ai lancé un atelier d’introspection en 40 jours pour apprendre à se connaître.

En le parcourant, vous apprendrez à évaluer votre situation, à faire de meilleurs choix, et à reconnecter avec vos rêves.

Chaque jour, vous découvrirez des ressources à explorer, des citations à méditer, et surtout, des questions à vous poser.

Découvrir l'atelier d'introspection

Quelqu'un vous a envoyé cet article ? Cette personne vous estime ! Abonnez-vous pour recevoir les prochaines éditions.